Calculadora de
interés compuesto
Descubre cuánto puede crecer tu dinero con el paso del tiempo. Simula tu inversión con las rentabilidades históricas del S&P 500, IBEX 35 y otros índices de referencia.
¿Qué es el interés compuesto?
El principio que Albert Einstein llamó la octava maravilla del mundo
La calculadora de interés compuesto te permite simular el crecimiento de una inversión a lo largo del tiempo, teniendo en cuenta que los intereses generados cada período se suman al capital y, a su vez, generan nuevos intereses. Este efecto exponencial es el fundamento de toda inversión a largo plazo.
A diferencia del interés simple, donde la rentabilidad se calcula siempre sobre el capital original, el interés compuesto trabaja sobre una base que crece continuamente. El resultado es una curva que, con el tiempo, se acelera de forma notable.
La variable más poderosa en esta ecuación no es el tipo de interés, sino el tiempo. Empezar a invertir 10 años antes puede doblar o triplicar el resultado final, independientemente del importe inicial.
* Los valores mostrados son estimaciones basadas en rentabilidades históricas y no garantizan rendimientos futuros. La calculadora no tiene en cuenta inflación, comisiones de gestión ni fiscalidad. Consulta siempre con un asesor financiero antes de tomar decisiones de inversión.
Conceptos clave
Interés simple vs. interés compuesto: la diferencia que cambia todo
Ambos conceptos parten del mismo punto, pero sus trayectorias divergen de forma radical a medida que pasan los años. Comprender esta diferencia es la base de cualquier estrategia de inversión a largo plazo.
Crecimiento lineal
En el interés simple, los rendimientos se calculan siempre sobre el capital original. Los intereses generados no se reinvierten: se acumulan fuera de la base de cálculo y no generan nuevos intereses. El resultado es un crecimiento constante, predecible, pero limitado.
Fórmula: Ganancia = CI × r × n
Crecimiento exponencial
En el interés compuesto, los intereses generados se suman al capital al final de cada período y, en el siguiente ciclo, generan nuevos intereses. Es decir, los intereses trabajan junto al capital. Con el tiempo, este efecto crea una curva de crecimiento acelerado.
Fórmula: CF = CI × (1 + r)ⁿ
La diferencia entre ambos ejemplos supera los 55.000 euros con el mismo capital y el mismo tipo de interés. La única variable distinta es el mecanismo de reinversión. Este es el verdadero poder del interés compuesto y la razón por la que los inversores de largo plazo priorizan el tiempo sobre el importe inicial.
Rentabilidades históricas de referencia
¿Qué rentabilidad puedo esperar según el índice elegido?
Las siguientes rentabilidades son medias históricas a largo plazo. Pasado el corto plazo, los mercados bursátiles han demostrado ser la clase de activo con mayor rentabilidad ajustada al riesgo. Los datos son nominales y no incluyen inflación, comisiones ni impuestos.
| Índice | Rentabilidad media anual | Período de referencia | Característica principal |
|---|---|---|---|
| S&P 500 | ~10,0% | Desde 1957 | 500 mayores empresas de EE.UU. Alta liquidez y diversificación sectorial |
| NASDAQ 100 | ~11,5% | Desde 1985 | Las 100 mayores no financieras del NASDAQ. Sesgo tecnológico y de crecimiento |
| MSCI World | ~8,5% | Desde 1970 | +1.500 empresas de 23 países desarrollados. Máxima diversificación geográfica |
| IBEX 35 | ~7,0% | Desde 1992 | 35 mayores valores de la bolsa española. Con dividendos reinvertidos |
| Euro Stoxx 50 | ~6,5% | Desde 1988 | 50 blue chips de la zona euro. Referente europeo más seguido |
| Bono soberano EU 10Y | ~3,2% | Media reciente | Renta fija de bajo riesgo. Referencia de activo sin riesgo en Europa |
Fuentes: Bloomberg, Morningstar, MSCI. Las rentabilidades pasadas no garantizan resultados futuros.
Preguntas frecuentes
Todo lo que necesitas saber sobre el interés compuesto
Resolvemos las dudas más habituales sobre la calculadora de interés compuesto, cómo funciona el mecanismo de capitalización y cómo aplicarlo a tu estrategia de inversión.
El interés simple calcula los rendimientos siempre sobre el capital inicial: si inviertes 10.000 € al 7%, obtienes 700 € cada año, sin excepción, durante todo el plazo. El total ganado crece de forma lineal.
El interés compuesto suma esos 700 € al capital al final del primer año, de modo que en el segundo año calculas el 7% sobre 10.700 €. En el tercer año, sobre 11.449 €, y así sucesivamente. Los intereses generan, a su vez, nuevos intereses. El resultado es una curva exponencial que se acelera con el tiempo.
Usando el mismo ejemplo de 10.000 € al 7% en 30 años: el interés simple produce 21.000 €, mientras que el interés compuesto produce 76.123 €. La diferencia es de más de 55.000 € con exactamente el mismo capital de partida y el mismo tipo de interés.
El interés puede capitalizarse diariamente, mensualmente, trimestralmente o anualmente. Cuanto mayor es la frecuencia de capitalización, mayor es el saldo final, aunque la diferencia entre capitalización mensual y diaria es, en la práctica, muy pequeña.
En fondos de inversión indexados y ETFs, la capitalización es esencialmente continua: los dividendos se reinvierten automáticamente y el valor liquidativo del fondo refleja de forma continua el efecto del interés compuesto, lo que lo convierte en uno de los vehículos más eficientes para aprovechar este mecanismo.
Esta calculadora utiliza capitalización mensual, que es la convención más habitual en productos de inversión con aportaciones periódicas.
El S&P 500 ha ofrecido históricamente una rentabilidad media anual de aproximadamente el 10% en términos nominales, o alrededor del 7% ajustado a la inflación, medido en periodos superiores a 20 años. Este índice agrupa a las 500 mayores empresas cotizadas de Estados Unidos por capitalización bursátil y es ampliamente considerado el mejor termómetro del mercado de renta variable global.
Estos datos son medias históricas desde la creación del índice en 1957 y no garantizan rendimientos futuros. Los mercados atraviesan períodos de caídas significativas (2000-2002, 2008, 2020) que pueden durar años, razón por la cual el horizonte temporal de la inversión es determinante.
El IBEX 35 con dividendos reinvertidos ha ofrecido históricamente una rentabilidad media anual de entre el 5% y el 7% en períodos largos, aunque con mayor volatilidad que índices globales como el MSCI World o el S&P 500. Su composición sectorial, con fuerte peso de la banca, telecomunicaciones y utilities, lo hace especialmente sensible al ciclo económico europeo y español.
En términos de precio (sin dividendos), el comportamiento ha sido considerablemente peor, lo que refuerza la importancia de reinvertir los dividendos para aprovechar el interés compuesto en renta variable.
No existe un mínimo obligatorio. A través de fondos indexados o ETFs, puedes empezar desde 1 €. Lo verdaderamente importante no es la cantidad inicial, sino la constancia y el tiempo: las aportaciones periódicas, aunque sean pequeñas, combinadas con el interés compuesto, pueden construir un patrimonio significativo a largo plazo.
Esta estrategia se denomina dollar-cost averaging o promedio del coste: invertir una cantidad fija cada mes independientemente del precio del mercado, lo que reduce el riesgo de entrada y aprovecha las caídas de manera automática.
Esta calculadora muestra rentabilidades nominales, sin descontar inflación ni fiscalidad. Para obtener la rentabilidad real, puedes restar la inflación media estimada —históricamente en torno al 2-3% anual en la eurozona— al tipo de interés que introduces.
En cuanto a impuestos, en España las ganancias de capital tributan en la base del ahorro a tipos de entre el 19% y el 28%. Sin embargo, en fondos de inversión existe el beneficio del diferimiento fiscal: no tributas hasta el momento del reembolso, lo que permite que la base de cálculo del interés compuesto sea mayor durante toda la vida de la inversión.
Consulta siempre con un asesor financiero o fiscal para determinar el impacto real en tu situación particular.
El MSCI World es un índice que agrupa más de 1.500 empresas de 23 países desarrollados, representando aproximadamente el 85% de la capitalización bursátil mundial. Es ampliamente utilizado como referencia para inversores globales por su diversificación geográfica y sectorial.
Históricamente ha ofrecido rentabilidades medias anuales de entre el 7% y el 9% a largo plazo. Su principal ventaja frente a índices nacionales como el IBEX 35 es que no concentra el riesgo en una sola economía. Su principal diferencia respecto al S&P 500 es que incluye empresas de Europa, Japón, Canadá, Australia y otros mercados, reduciendo el sesgo hacia EE.UU.
Es el índice de referencia más usado en los llamados fondos indexados globales, considerados por muchos expertos como el vehículo de inversión pasiva por excelencia para el inversor particular a largo plazo.
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